El peso inicia la sesión con pocos cambios, mostrando una apreciación de 0.37%, cotizando alrededor de 22.26 pesos por dólar. En el mercado financiero global, se ha incrementado la percepción de riesgo por la decisión del gobierno de Estados Unidos de ordenar el cierre del consulado de China en Houston, dando un aviso de tres días para abandonarlo. De acuerdo con el Departamento de Estado, la decisión de cerrar el consulado fue para proteger la propiedad intelectual y la información privada estadounidense. En respuesta, el Ministerio de Exterior de China ha dicho que el país planea reaccionar con “medidas firmes”.
El escalamiento de las tensiones entre ambos países hace poco probable que en los próximos meses se logren avances para terminar con la guerra comercial vigente. Asimismo, las tensiones están llegando a un nivel que podrían extenderse a la siguiente administración estadounidense, inclusive si los demócratas ganan la presidencia. El optimismo de los mercados también se desvaneció ante noticias de que los legisladores republicanos y demócratas en Estados Unidos, así como la Casa Blanca, todavía están lejos de alcanzar un acuerdo inicial sobre el paquete de estímulos fiscales. De acuerdo con los líderes demócratas, las negociaciones no pueden iniciar hasta que la Casa Blanca y los republicanos del Congreso logren un acuerdo inicial. Cabe señalar que hay poco tiempo para la aprobación de estas medidas fiscales, pues parte del apoyo por desempleo expira el 31 de julio. Asimismo, en agosto el Congreso entra en receso, por lo que existe el riesgo de que las negociaciones se extiendan a septiembre si no se logra una aprobación la siguiente semana.
En los mercados de capitales se observan pérdidas, particularmente en Asia en donde el Nikkei 225 de Japón perdió 0.58&, mientras que el Hang Seng de Hong Kong cayó 2.25%. En Europa los principales índices caen en promedio cerca de 0.70%, mientras que en Estados Unidos el mercado de futuros muestra caídas moderadas para los principales índices cercanas a 0.20%. En cuanto a indicadores económicos, en México se dieron a conocer la Encuesta Mensual sobre Empresas Comerciales (EMEC) y la Encuesta Mensual de Servicios (EMS), ambas con datos al mes de mayo.
De acuerdo con la EMEC, en mayo, las ventas minoristas registraron un ligero avance de 0.77% mensual, luego de la caída histórica de 22.54% en abril. Por lo que, en términos anuales presenta una disminución de 23.39%, sumando 4 meses consecutivos de retrocesos. La debilidad de las ventas continuó concentrándose en bienes no esenciales, observándose caídas mensuales en artículos de papelería (-23.55%), ropa (-17.41%) y bebidas, hielo y tabaco (-16.50%). En contraste, destaca el incremento en las ventas de tiendas departamentales de 35.18%, avance que podría estar influenciado por la conmemoración del día de las madres en el mes de referencia. Por otra parte, las ventas mayoristas se contrajeron a una tasa mensual de 5.13% y a una tasa anual de 23.84%, la mayor caída que se tiene registro y sumando 16 meses consecutivos de contracciones, evidencia de la fragilidad de la economía previo a la pandemia.
Por su parte, la EMS correspondiente a mayo mostró que los ingresos totales por suministro de bienes y servicios cayeron 2.3% real con respecto al mes anterior y 29.5% real con respecto al mismo mes del año pasado, profundizando aún más la caída provocada por las medidas de confinamiento. Los sectores más afectados son servicios de esparcimiento, culturales y deportivos, y otros servicios recreativos (-38.0% mensual); servicios profesionales, científicos y técnicos (-20.7%); servicios educativos (-7.7%); y servicios de alojamiento temporal y de preparación de alimentos y bebidas (-7.6%).
Las caídas observadas a consecuencia de la pandemia, y que en la mayoría de los sectores continuaron profundizándose en mayo, son las más fuertes desde que se tiene registro en 2009, y por mucho rebasan las caídas observadas durante la Gran Recesión. Sin embargo, dado que las medidas oficiales de confinamiento fueron levantadas el día primero de junio, es probable que los datos muestren una recuperación en la mayoría de los subsectores del sector servicios a partir de ese mes. Asimismo, se dio a conocer la Encuesta Telefónica sobre Confianza de Consumidor (ETCO) de junio, que presentó un avance de 0.9 puntos, para ubicarse en un nivel de 32.0 puntos, ante un ligero optimismo por menores restricciones de movilidad.
El día de hoy, se espera que el tipo de cambio cotice entre 22.15 y 22.48 pesos por dólar. El euro inicia la sesión con una apreciación de 0.55%, cotizando alrededor de 1.1590 dólares por euro, mientras que la libra se deprecia 0.13% y cotiza en 1.2714 dólares por libra.
Mercado de Dinero y Deuda
En Estados Unidos, el rendimiento de los bonos del Tesoro a 10 años disminuye 1.5 puntos base, a una tasa de 0.59%, mientras que en México el rendimiento de los bonos M a 10 años inicia con pocos cambios respecto al cierre de ayer, ubicándose en 5.81%.
Mercado de Derivados
Para cubrirse de una depreciación del peso más allá de 23 pesos por dólar, una opción de compra (call), con una fecha de ejercicio dentro de 1 mes tiene una prima del 1.39% y representa el derecho mas no la obligación a comprar dólares en el nivel antes mencionado.