La depreciación del peso se debe a mayor aversión al riesgo sobre México, pues se ha elevado la probabilidad de que se apruebe la reforma del Poder Judicial en el pleno de la Cámara de Senadores.

Ayer por la tarde, la bancada del PAN en el Senado confirmó que no ha tenido contacto con el senador de Veracruz, Miguel Ángel Yunes, quien no asistió a una reunión de su grupo parlamentario la noche del lunes y se especula podría dar su voto a favor de la reforma, permitiendo que Morena y partidos de coalición obtengan los 86 votos necesarios para aprobarla.

También existe la posibilidad de que el senador Yunes se ausente en la votación, permitiendo que con 85 votos se logre la mayoría calificada. El coordinador de los senadores del Partido Verde, Manuel Velasco, señaló que hoy martes podría iniciar la discusión y votación de la reforma del Poder Judicial, para ser aprobada en las primeras horas del miércoles.

Por su parte, el yen japonés inicia la sesión apreciándose 0.11%, cotizando en 143.03 yenes por dólar, pues el mercado se mantiene cauteloso, a la espera de la decisión de política monetaria del Banco de Japón el 20 de septiembre. Cabe recordar que durante el fin de semana se revisó a la baja el PIB del segundo trimestre, de un crecimiento trimestral anualizado de 3.1% a 2.9 por ciento. No obstante, la inflación de agosto de Tokio, que sirve como referencia para la inflación del país, se aceleró más de lo esperado, al ubicarse en una tasa anual de 2.6 por ciento.

En el mercado cambiario se observan resultados mixtos, pues el dólar estadounidense muestra pocos cambios al fortalecerse 0.10%, de acuerdo con el índice ponderado. Las divisas más apreciadas en la sesión son: el ringgit de Malasia con 0.69%, la corona noruega con 0.46%, el franco suizo con 0.30%, la corona sueca con 0.15%, el yen japonés con 0.11%, el dólar neozelandés con 0.11%, la lira turca con 0.06% y la rupia de Indonesia con 0.03 por ciento.

Por el contrario, las divisas más depreciadas son: el peso mexicano con 0.79%, el peso colombiano con 0.70%, el peso chileno con 0.40%, el real brasileño con 0.27%, el rublo ruso con 0.25%, el dólar taiwanés con 0.23%, el zloty polaco con 0.21% y la corona checa con 0.15 por ciento.

Mientras, el dólar estadunidense se mantiene estable, ya que el mercado se mantiene a la espera de la publicación de la inflación de Estados Unidos, el miércoles 11 de septiembre, la cual es muy relevante para la política monetaria. Por ahora, se anticipa que la Fed recortará la tasa de interés en 25 puntos base el 18 de septiembre. Grupo Financiero Base anticipa que la inflación de agosto se ubicó en una tasa anual de 2.7%, desacelerándose desde el 2.89% en julio.

En otras noticias, hoy se llevará a cabo el debate entre los candidatos a la presidencia de Estados Unidos, en Filadelfia a las 7:00pm. Según las probabilidades de las apuestas previo al debate, Donald Trump tiene ventaja con una probabilidad de ganar de 51.8%, mientras que Harris tiene 46.8 por ciento.

Destaca en el mercado de commodities que, el WTI retoma las presiones a la baja, para iniciar la sesión perdiendo 0.54%, cotizando en 68.34 dólares por barril, debido a que los riesgos de una menor demanda, contrarrestaron los posibles efectos de la tormenta Francine en el Golfo de México. Cabe destacar que, durante el overnight, la OPEP publicó en su reporte mensual que la demanda mundial crecerá 2.03 millones de barriles diarios (mbd) en 2024, por debajo del crecimiento esperado el mes anterior de 2.11 mbd. La OPEP también recortó su expectativa de crecimiento de la demanda para el 2025 de 1.78 mbd a 1.74 mbd.

A su vez, en China, se publicaron los datos comerciales de agosto, los cuales mostraron resultados mixtos. Por un lado, las exportaciones crecieron 8.7% anual, su mayor aumento desde septiembre del 2022. Sin embargo, esto no elimina el riesgo de desaceleración económica de China, pues Estados Unidos, principal destino de sus exportaciones, también muestra señales de debilidad económica. Por otro lado, las importaciones crecieron 0.5% anual, muy por debajo del crecimiento esperado de 2.5% y del 7.2% del mes anterior, lo que es un reflejo de que la demanda interna sigue débil. El superávit comercial aumentó a 91 mil millones de dólares en agosto desde 85 mil millones de dólares en julio, lo que reduce el crecimiento económico.

Y el mercado de capitales muestra resultados mixtos entre los principales índices bursátiles a nivel global. En la sesión asiática, el Nikkei japonés registró una pérdida de 0.16 por ciento. Por otro lado, el Hang Seng de Hong Kong mostró un avance de 0.22% y el CSI 300 de Shanghái ganó 0.09 por ciento. En Europa, el STOXX 600 registra una ligera ganancia de 0.01% y el CAC 40 francés avanza 0.25 por ciento. Por otro lado, el DAX alemán cae 0.40% y el FTSE 100 de Londres pierde 0.30 por ciento.

En Estados Unidos, el Dow Jones registra una ganancia de 0.12%, el Nasdaq 100 avanza 0.35% y el S&P 500 gana 0.30 por ciento.

Se publicó en Reino Unido que en agosto se crearon 265,000 puestos laborales, superando ampliamente la expectativa del mercado (115,000 puestos). Con esto la tasa de desempleo bajó a 4.1% en julio. Con los resultados positivos del empleo se reduce la probabilidad que el Banco de Inglaterra recorte su tasa de interés en su próximo anuncio.

Regresando con México, la Encuesta de Viajeros Internacionales (EVI) señaló que el país recibió 7.48 millones de visitantes durante julio, mostrando un incremento del 16.51% anual. Sin embargo, aún se observa un rezago del 9.12% respecto al mismo mes de 2019, previo a la pandemia. En el acumulado del 2024, el total de visitantes alcanzó 49.16 millones, con un aumento del 12.23% respecto al mismo periodo del año anterior, aunque aún con un rezago del 12.97% en comparación con el mismo periodo de 2019.

Durante julio de 2024, los turistas internacionales representaron el 53.46% del total, mientras que los excursionistas internacionales el 46.54 por ciento. Cabe mencionar que, los turistas internacionales son aquellos que permanecen al menos una noche en el país, mientras que los excursionistas internacionales entran y salen en el mismo día.

Finalmente, en términos de gasto de los visitantes, el total en julio alcanzó 2.72 mil millones de dólares, con un aumento anual del 3.03 por ciento. De este gasto, el 91.74% estuvo explicado por turistas internacionales y el 8.26% por excursionistas internacionales. El gasto promedio por visitante fue de 364 dólares, retrocediendo 11.57% anual en términos nominales.

Durante la sesión, se espera que el tipo de cambio cotice entre 19.93 y 20.22 pesos por dólar.

Mercado de Dinero y Deuda

En Estados Unidos, la tasa de las notas del Tesoro a 10 años baja 0.1 puntos base, ubicándose en 3.69 por ciento.

Mercado de Derivados

Para cubrirse de una depreciación del peso más allá de 20.50 pesos por dólar, una opción de compra (call), con una fecha de ejercicio dentro de 1 mes tiene una prima del 1.74% y representa el derecho, pero no la obligación a comprar dólares en el nivel antes mencionado.

Por otro lado, el forward interbancario a la venta se encuentra en 20.1404 a 1 mes, 20.5983 a 6 meses y 21.1689 pesos por dólar a un año.